低成本、高灵活，HELOC 凭什么火遍金融圈？
随着家庭房屋净值的增长，以及消费者债务的攀升，房屋净值信贷额度（HELOC）的申请量开始呈现出显著的上升趋势。这一变化不仅反映了市场需求的转变，更为抵押贷款经纪人带来了前所未有的业务发展机遇。当前市场中，购房 affordability（可负担性）问题日益凸显，加之现有抵押贷款的低利率，使得许多潜在购房者对进入购房市场望而却步。然而，对于那些已经拥有住房的客户而言，他们面临着日益增长的生活开支压力。在这种情况下，经纪人可以通过帮助客户利用房屋不断增长的净值申请 HELOC，来解决他们的燃眉之急。
Figure 公司负责贷款合作的副总裁 Anthony Stratis（见上图）敏锐地察觉到，在购房贷款业务放缓之际，HELOC 贷款热潮为经纪人拓展客户群体提供了绝佳契机。Stratis 在接受《美国抵押贷款专业人士》采访时表示：“显然，目前整体贷款需求较为低迷，购房市场和再融资市场都在下滑。我与经纪人的交流几乎都围绕着次级抵押贷款和 HELOC 展开。我告诉他们，HELOC 是一种非常巧妙的方式，既能满足客户当下的需求，让他们手头有现金可用。”“但更重要的是，其美妙之处在于，通过提供 HELOC 服务，经纪人能够与客户建立起良好的关系，为日后的现金再融资业务埋下伏笔。这是一个难得的机会，既能满足客户当下的需求并获得相应报酬，同时又为未来的交易播下种子。”Stratis 进一步解释道。Stratis 还指出，与再融资业务相比，抵押贷款公司通常能够以更短的时间、更低的结算成本帮助经纪人完成 HELOC 贷款业务。他回顾道：“在 5 到 10 年前，HELOC 并不受青睐，原因在于当时的贷款专员往往不愿意为一笔 8 万美元的 HELOC 贷款费心。因为他们仍需完成所有的文书工作和审核流程，工作量与再融资业务相当，但报酬却只有 100 到 200 美元。”“而如今，情况大不相同。公司为贷款专员提供了便捷的服务，他们只需付出极少的努力就能完成贷款定价和审核工作，几天内就能搞定，既让客户满意，自己也能轻松获利。现在的 HELOC 早已不是 5 到 10 年前的那个产品了。”
与购买新房相比，HELOC 不仅操作更简便，成本也更低。Stratis 分析称，在利率较低的市场环境下，客户想要升级住房时，做出决策会相对容易。“在六七年前较为传统、利率相对稳定的市场中，答案很简单。如果你需要从两居室换成三居室，通常会卖掉现有住房，然后购买新房。”然而，由于近期特朗普政府关税政策的影响，市场持续波动，且许多购房者在疫情期间锁定了较低的利率，购买新房可能并非最佳选择。Stratis 表示：“鉴于当前市场状况，购房可负担性问题突出。购房者不仅要为购买的房产支付更高的价格，而且抵押贷款利率可能翻倍。从还款角度来看，每月还款额可能是原来的两倍。而满足增加卧室需求最具成本效益的方式或许是对现有房屋进行扩建，这正是 HELOC 发挥作用的地方。”此外，HELOC 的审批速度极快，部分贷款几天内就能完成审批，这也为客户节省了资金。Stratis 自豪地说：“我们通常能在五到六天内完成相关手续，当客户有需求时，这一点非常有吸引力。而且我们还能够通过自动化审核流程发放贷款，成本效益极高。贷款发放成本不高，因此在初级抵押贷款领域，我们看到了大量的需求。”
至于市场何时能结束当前的波动，利率未来走势如何，Stratis 坦言：“我不确定是否有人能给出答案。一方面，市场波动会扩大利差，导致所有金融产品成本上升，包括传统抵押贷款、非合格抵押贷款和 HELOC。但我不确定最终市场会如何发展。理论上，关税会使房屋装修成本普遍提高，尽管在这类市场中我们还未看到这种影响全面显现。”“从传统经验来看，市场波动时会出现资金流向优质资产的情况，届时利率会下降。所以，目前市场存在两种相反的力量，我不确定最终结果会怎样。”在市场波动、潜在购房者观望的当下，消费者的债务和其他重大开支却在不断累积。Stratis 认为，这正是经纪人介入的绝佳时机，帮助客户满足短期需求，而无需进行全面的再融资或购买新房。并且他坚信，客户不会忘记在他们需要帮助时伸出援手的人。“我认为消费者不会忘记在他们需要的时候，是你为他们提供了合适的选择，这就是次级抵押贷款的真正魅力所在。你身处一个支持性的市场环境，且有大量的房屋净值可供利用。你在帮助他们满足生活需求的同时，也在为他们未来购房时建立起稳固的合作关系。”“说实话，只要你能与消费者进行有意义的沟通，并提供有效的解决方案，就是在为未来播下希望的种子，我认为这正是我们业务需求的主要来源。”对于抵押贷款经纪人而言，当下的 HELOC 热潮无疑是一个不容错过的机遇。把握这一趋势，不仅能为客户提供切实的帮助，更能为自身业务的长远发展奠定坚实基础。
